Voorbeeld 1:

gaan wij ervan uit, dat een investeerder 20.000 € handelskapitaal bezit en uitgaat van een koersstijging van de euro ten opzichte van de Amerikaanse dollar – resp. een koersdaling van de Amerikaanse dollar ten opzichte van de euro. Gaan wij er verder vanuit, dat de actuele wisselkoers tussen EUR en USD op het ogenblik 1,4848 bedraagt. De investeerder besluit om 2 lots te handelen. In overeenstemming met de individuele opstelling voor financiële instrumenten voor CFD-contracten komt de nominale waarde van de lots voor het instrument overeen met EURUSD 100.000 €.

Na afsluit van de transactie betekent dat, dat de investeerder actueel een open positie op de EUR/USD-koersstijging (long) in de waarde van 200.000 € houdt. Als margin moet de investeerder 1% van het handelsvolume deponeren, dus 200.000 € * 1% = 2.000 €. De investeerder heeft nu van zijn 20.000 € handelskapitaal 2.000 € als Margin gedeponeerd. De investeerder wint op de bovengenoemde transactie, als de koers van de EUR/USD hoger dan 1,4840 noteert en verliest, als de EUR/USD lager dan 1,4840 noteert.  

Laat u ons nu de ontwikkeling van de basiswaarde bekijken en afzonderlijke scenario’s doorlopen.

De 1ste dag – de sluitingskoers van de EUR/USD bedraagt 1,4800.

Het niet gerealiseerde verlies van de investeerder op zijn handelsrekening bedraagt:

200.000 * (1,4800 - 1,4840) = - 800 $ of - 800 $/ 1,4800 = 540,54 €

De investeerder besluit om de positie te houden en deze naar de volgende dag te rollen. De rollover-transactie vond om 24 uur automatisch plaats. De geopende positie werd door een andere identieke positie vervangen. Omdat volgens de tabel van de swap-punten van X-Trade Brokers de swap-punten voor een lot + 4,09 EUR bedragen, wordt het volgende bedrag bijgeschreven op de handelrekening:

2 *(+ 4,09 €) = 8,18 €.

De 2de dag - De sluitingskoers van de EUR/USD bedraagt 1,4950.

De nu tot dusverre niet gerealiseerde winst van de investeerder op de handelsrekening bedraagt:

200.000 * (1,4950 - 1,4840) = 2.200 $ of 2.200 $/ 1,4950 = 1.471,57 €

De investeerder concludeert echter, dat de winst ter hoogte van 1.471,57 € voor hem nog niet voldoende is en besluit om de positie te houden en deze naar de volgende dag te rollen. Op zijn rekening worden aanvullend 8,18 € bijgeschreven wegens de swap-punten.

De 3^de  dag – om 14 uur worden belangrijke VS-gegevens gepubliceerd en de markt wordt onrustig Om 15.15 uur bedraagt de EUR/USD-koers  al 1,5000.

De investeerder concludeert nu, dat dit niveau voor hem bevredigend is en besluit, om de positie te sluiten, doordat hij deze verkoopt tegen een koers van 1,5000. De winst van de investeerder bedraagt:

200.000 * (1,5000 - 1,4840) = 3.200 $ of 3.200 $/ 1,5000 = 2.133,33 €

Samen met de swap-punten voor twee dagen, bedraagt zijn nettowinst met betrekking tot de uitgevoerde transactie 2.133.33 € + (2 * 8,18 €) = 2.149,69 €

Voorbeeld 2:

nemen wij nu aan, dat de investeerder de afzwakking van de euro in verhouding tot de dollar verwacht, omdat hij binnenkort een rentedaling in de eurozone voor erg waarschijnlijk houdt.

Op de handelsrekening van X-Trade Brokers heeft de investeerder 20.000 €. De actuele EUR/USD-koers bedraagt 1,4630. De investeerder is van mening, dat de EUR/USD-koers te hoog is en dit niveau niet lang kan houden. Daarom kiest hij voor de verkoop (short) van de 2,5 round lots.

De transactie betekent, dat de investeerder actueel een open short positie op de EUR/USD-koers met de waarde van 250.000 EUR houdt. Voor de afscherming van de positie moet de investeerder een margin deponeren ter waarde van 2.500 €. De investeerder wint op de bovengenoemde positie, als de EUR/USD-koers lager dan 1,4630 wordt en verliest, als zij hoger is dan 1,4630. Laat u ons thans weer de afzonderlijke scenario’s aan de hand van voorbeelden toelichten. 

De eerste dag – op de dagsluiting bedroeg de EUR/USD-koers 1,46

De niet gerealiseerde winst van de investeerder bedraagt na de eerste handelsdag:

250.000 * (1,4630 - 1,4600) = 750 $ of 750 $/ 1,46 = 513,70 €

De investeerder besluit echter toch om de positie te houden en deze naar de volgende dag te rollen. De rollover-transactie vond automatisch plaats. De geopende short positie werd vervangen door een andere identieke positie. Zijn rekening werd belast met swap-punten voor een dag. Omdat volgens de tabel van de swap-punten van X-Trade Brokers de swap-punten voor een lot + -8,54 EUR bedragen, wordt de handelsrekening belast met volgend bedrag:

2,5 * (- 8,54 €) = - 21,35 €

De 2^de dag – de verwachte rentedaling in de eurozone valt niet in de hoogte uit als de marktdeelnemers hebben verwacht. De euro trekt sterk aan en bereikt om 16.00 uur het niveau van 1,4720.

De investeerder moet zijn verliezen beperken en besluit de positie te sluiten. Het verlies van de investeerder bedraagt:

250.000 * (1,4630-1,4720) = 2.250 $ of 2.250 $/ 1,4720 = 1.528,53 €.

Bovendien werd de handelsrekening belast door de negatieve swap-punten ter hoogte van 21,35 €. Zomede bedraagt zijn nettoverlies uit de afgesloten transactie:

- 1,528,53 € + (- 21,35 €) = - 1.549,88 €